そこには、漢音と和音（万葉カナ）により、図表-3,4のように7文字ずつ区切った形のいろは歌として掲載されているという。

　この「いろは歌」は、それが仏教的な内容を含んだ和讃の形式で造られており、しかも内容、形式共に精緻なものであることから、空海の作という説が伝えられていた。小松英雄氏によると、その説の伝承は、12世紀初頭までさかのぼるといわれる。（同氏「前掲書」141頁）

　しかし和歌の形式において七五調が成立してくるのは10世紀以降のことである。
　そのため仏教の和讃においては、七五調が和歌より早く出現してきるとはいえ、空海の時代までさかのぼる事は考えにくい。
　そのことは大矢透氏による「伊呂波歌の空海ノ作ならざる断案」という論文において、今様の成立時期などから空海より100年後の10世紀に作られたとされて以来、大体、その見解が定説になっている。

　前記の最古のいろは歌が掲載されている写本の金光明最勝王経は、奈良時代に国分寺などで読まれた護国経典の代表的なものである。
　それは平安朝に入ると真言宗系統の学問的用途に利用されており、いろは歌と真言宗の開祖である空海のかかわりは、それなりにかなり強いと思われる。
　
　このいろは歌の作者を空海であると言い出したのが、誰であるかも定かではない。しかし、いろは歌が｢三宝絵詞｣(984年成立)に出てくる涅槃経の｢雪山偈｣を意訳したものであるといった人は、平安末期の真言宗の僧、新義真言宗の開祖となった覚●（かくばん：1095-1143）といわれる。(村上通典「「いろは歌」の暗号」、文芸春秋、17頁)

　ところがこの「いろは歌」には、暗号が隠されていることに気がついた人が出てきた。その最初の人が誰かはわからないが、江戸時代に、そのことはかなり広く知られていたようである。